マーケットHTFアップデート

7月1日に、BoJの金利についての分析を投稿しました(リンクは最初のコメントを見てください)そして、7月に上昇した後、8月の初めに修正があるかもしれない理由について話しました。7月はまずまずの上昇がありました。しかし、私はまだそれが完了しているとは思っていません。それについて詳しく説明します。👇

日銀の利上げ

選挙が終わった今、日本銀行は金利を引き上げるためにデータに集中する必要があります。ほとんどのアナリストは、現時点での金利引き上げは早すぎると考えています。金利引き上げの可能性はあるものの、2025年の10月または12月の会議まで期待されていません。彼らはまず、金利引き上げを検討する前に、賃金と消費の持続的な回復が必要です。

FOMC会合

政治的圧力やパウエルが辞任または解雇されるという根拠のない噂にもかかわらず、(それは本当に可能なのか笑)、7月の会議に関する期待は明白です。金利は変更されないでしょう。彼らは関税の影響を評価するためにさらなるデータが入るのを待つと言うでしょう、などなど。9月の会議では金利引き下げの示唆があるかもしれませんが、それすらも驚きでしょう。連邦準備制度は予想以上にタカ派的になることは間違いありません。会議からは何も得られないと思っています。

関税

最も重要な取引は中国、EU、UK、日本、ベトナムと行われました。関税についてはまだ不確実性がありますが、市場への影響はそれほど深刻ではないでしょう。彼らは8月1日までの期限をうまく利用したと思います。

ビットコイン

技術的には、この足が完了するのはほぼ不可能で、前回の高値(の10％上、1月の高値)の12％上である必要があります。私が前回の投稿で述べたように、ビットコインは現在非常にバランスの取れた状態にあり、中立の資金調達率、3週間のレンジのPOCでのバランスの取れたロング/ショート比率があります。この足が完了する前に135kまで少なくとも拡張するべきですが、常に小さな調整は可能です。

S&P

S&Pは6505のJPMコラールから2％の距離にあります。この時点で、即時の修正は必要ありません。

イーサリアム

ETHはまだ3700と3900の間で推移しています。4000と4100の間の抵抗ゾーンさえテストしていません。もし市場が弱かったなら、マーケットメーカーはETHを4100以上に押し上げて、すぐにショートポジションを清算してから市場をクラッシュさせるでしょう。

アルトコイン

アルトコイン(はETHやステーブルコイン)を除いて、非ブル市場の過熱範囲(には全く及んでいません。そう、私はその用語を作りました笑)ビットコインに対して43％から48％の間です。彼らはまだ35％の抵抗を突破しようとしています - 範囲の安値で。彼らには上昇の余地があります - 少なくとも41％のトレンドラインまで。

センチメント

- 人々はアルトコインへの信頼を失い、ほとんどのCTは「アルトシーズンなし」または「特定のアルトコインシーズンのみ」というシナリオについて話しています。
- コインベースはランキング225位です。高揚感の兆しはありません。
- アルトコインで少し修正がありました。BTC.Dが反発し、過剰レバレッジのロングが清算されました。アルトコイン市場は全く加熱していません。
- 5月に売るというクリシェのように、CTは今、8月に弱い市場を期待しています。

結論

TL;DR; 私は昨年のように8月の初めに大きな修正が起こるとは期待していません。市場は過熱しておらず、熱狂もありません。8月の上昇は、おそらくほとんどの人を傍観させるでしょう。

いつものように、会議後やデータや技術的な理由で私の考えが変わった場合は、あなたに更新します。