Криптовалютний ринок ніколи не був лише спекулятивним майданчиком, і його реальні фінансові потреби та структурні болючі точки до сьогодні не були ефективно вирішені. Серед них Біткоін, як один з найважливіших криптовалютних активів, давно вважається 'цифровим золотом', але його капітальна ефективність суттєво не вистачає. Поява BTCFi спрямована на вирішення цього питання, оскільки проект намагається розблокувати потенціал прибутку від BTC за допомогою on-chain механізмів.

Лоренцо був народжений в такому середовищі. На даний момент Лоренцо інтегрував понад 20 публічних ланцюгів та понад 30 протоколів, забезпечуючи послуги доходу на ланцюгу на суму понад 6 мільярдів доларів у BTC, ставши представником проекту в треку BTCFi. Однак загальний розмір криптовалютного ринку вже давно перевищив сам Bitcoin. З обсягами торгів стабільною монетою, що перевищують Visa та Mastercard, TVL DeFi одного разу досягла 250 мільярдів доларів, різноманітні фінансові платформи входу швидко ростуть, і платформи, які можуть оптимізуватися лише навколо одного активу, швидко з'являються. Просто оптимізуватися навколо одного активу далеко не достатньо. Справжня можливість полягає в тому, як з'єднати CeFi та DeFi, та залучити кошти до справжнього "життя".

Тим часом як окремі користувачі, так і установи шукають простіший і уніфікований спосіб доступу до повернень у мережі. Незважаючи на те, що PoS-стейкінг Ethereum популярний, крос-чейн досвід поганий, а операція громіздка; Обіг стейблкоїнів становить понад 160 мільярдів доларів США, але їм бракує ефективних каналів для використання. Криптоіндустрія вступила в новий етап, і попит на токенізовані фінансові продукти стрімко зростає. Постійно з'являються такі платформи, як Neobank, PayFi, гаманці, RWAFi, DeFAI тощо, але ідеального рішення для заробітку вони поки що не знайшли.

У цьому контексті Лоренцо вирішує подальше розширення від BTCFi та взяти на себе більш широку роль «управління активами на ланцюжку», надаючи сценарії приземлення та постійні повернення для фондів, а також будуючи канал між CeFi та DeFi.

Шлях оновлення: від BTCFi до фінансового абстракційного шару

Еволюція Лоренцо не відбувається протягом ночі. Як лідер у фазі BTCFi, він накопичив тверду основу в інтеграції ліквідності та стратегічних можливостей. Зараз, стикаючись з новим трендом прискореного поєднання CeFi та DeFi, Лоренцо оновлюється до платформи типу "інвестиційного банкінгу" на ланцюжку, приймаючи більш складні структури активів та потреби в фінансовому обслуговуванні на інституційному рівні шляхом створення фінансового абстракційного шару.

Ключем до цієї трансформації є основна система, яку представив Лоренцо - Фінансовий Абстракційний Шар (FAL). FAL не є окремим продуктом, а складним набором інструментів, який токенізує фінансові продукти CeFi та упаковує послуги зберігання активів, генерацію доходів, планування стратегій та інші функції в єдиний on-chain інтерфейс.

FAL абстрагує управління активами та генерацію доходів на ланцюжку як 'викликні компоненти': сторони проекту або платформи потрібно лише отримати доступ до інтерфейсу Лоренцо, щоб розгорнути дохідні продукти одним кліком, досягаючи повного процесу автоматизації від утримання активів до виконання стратегії до розподілу доходів. Це означає, що основні активи, такі як BTC та стабільні монети, перетворюються Лоренцо в компоненти фінансових примітивів на ланцюжку, які можна комбінувати, надаючи можливості вставки та гри в платіжні засоби для платформ, таких як гаманці, PayFi та RWAFi.

Дизайн продукту: побудова повного фінансового закритого циклу обігу

Лоренцо побудував чіткий та стійкий шлях обігу активів: спочатку користувачі або платформи вносять активи на ланцюжку, такі як BTC та стабільні монети, на рахунок, спільно управляний з Лоренцо як початкова точка коштів. Потім ці активи розподіляються на серію торговельних чи прибуткових стратегій, які охоплюють різні цілі прибутку та рівні ризику, такі як стабільний дохід, хеджування ризику, динамічне повторне балансування тощо.

Фінансовий абстракційний шар Лоренцо (FAL) стандартизує ці різноманітні стратегії в модулярні сховища - включаючи Просте Сховище та Складне Сховище. Перше - це пул з однією стратегією з чіткою структурою та стабільними доходами; останнє може агрегувати кілька пулів стратегій, гнучко керовані та перебалансовані установами або штучним інтелектом, задовольняючи більш складні потреби у управлінні доходами.

За допомогою абстрагованої моделі сховища ці стратегії подальше увібрані в торговельні фінансові продукти OTF, кожен OTF представляє собою комбінацію стратегій з конкретною структурою доходів, яку широко можна інтегрувати в платформи та додатки, такі як PayFi, гаманці, RWA Fi та ін., що дійсно реалізує повторне використання доходів та збільшення вартості.

У цьому процесі користувачі отримують стабільний та постійний дохід, платформа досягає одноразової інтеграції продуктів доходів, а протокол Лоренцо завершує закритий цикл від введення активів, виконання стратегії до розподілу доходів, значно підвищуючи ефективність обігу капіталу та рівень повторного використання системи.

Весь система побудувала повний шлях 'збору коштів на ланцюжку, виконання поза ланцюжком, розрахунок на ланцюжку', поєднуючи ефективність виконання стратегії CeFi з прозорістю розрахунків фонду DeFi, переодягаючи ключовий прогалину між традиційною фінансовою логікою та інфраструктурою доходів на ланцюжку.

Завдяки цій системній можливості Лоренцо стає інфраструктурою прибутку, яка з'єднує традиційні фінансові продукти з фінансовою екологією на ланцюжку, сприяючи повній реалізації реального доходу в більш мейнстрімових сценаріях.

Від IDO до екологічної співбудови: Лоренцо будує ростовий маховик реального доходу

18 квітня 2025 року Лоренцо завершив IDO з PancakeSwap через Binance Wallet, випустивши управляючий токен $BANK (загальний обсяг 21 мільярд, початковий обсяг 4,25 мільярда), з перебором TGE на 18329%, ставши центром уваги ринку у цьому місяці.

Після цього IDO Лоренцо офіційно завершив стратегічне оновлення з рівня фінансового ліквідності Bitcoin до інституційного рівня платформи управління активами на ланцюжку. Основна мета нової фази - просування токенізації та інтеграції на ланцюжку фінансових продуктів CeFi, а також побудова стійкої та перевіреної інфраструктури для реального доходу.

Навколо цього позиціонування Лоренцо побудував повний механізм довгострокової вартості. Дохід протоколу в основному поступає від стратегії агрегації, сервісів міжланцюжкового моста та дивідендів екологічного співробітництва, і продовжує використовуватися для викупу $BANK, тим самим встановлюючи логіку підтримки вартості, яка безпосередньо пов'язана з ростом протоколу. У той же час Лоренцо впровадить модель veBANK, глибоко інтегруючи токени з управлінням протоколом, екологічними стимулами, системами рейтингів та механізмами завдань, подальше посилення прилипання користувачів та мотивації для довгострокової участі.

У той ж час Лоренцо також оприлюднив дорожню карту продукту синхронно і оголосив перший пакет глибоких партнерів з навколишнього середовища нового стратегічного напрямку. Перша співробітнича сторона - це повностековий громадський ланцюг RWAFi Plume Network, що позначає важливий крок для Лоренцо в посадці просування реальних сценаріїв доходів.

Обидві сторони співпрацюватимуть над основними активами, такими як BTC та стейблкоїни, спільно просуваючи їх застосування в сценарії RWA та досліджуючи більше стійких шляхів доходу на ланцюжку. В даний момент Plume привернув понад 180 проєктів до участі, закладаючи міцну основу для інтеграції продукту Лоренцо та екологічної співпраці.

Огляд

Лоренцо заповнює прогалину в управлінні активами on-chain шляхом токенізації фінансових продуктів CeFi та глибокої інтеграції з сценою DeFi. Його універсальний фінансовий абстракційний шар розкриває ліквідність та потенціал доходності активів, таких як BTC, надаючи безпечні, прозорі та ефективні рішення управління активами для інститутів та осіб з високим рівнем багатства. Від розробки «Шару Інфраструктури Ліквідності Біткоїна» до привернення уваги ринку за допомогою запуску IDO, Лоренцо не припинив свого темпу. На шляху до «Фінансового Абстракційного Шару» Лоренцо справді демонструє свою визначеність до довгострокового розвитку та перспективного бачення.

Варто зазначити, що, як один із провідних проєктів стейблкоїна в цьому циклі, ринкова цінність токенізованого долара США USDe в Ethena стрімко зростає. Ринковий обсяг токенізації одного фінансового активу може сягати мільярдів доларів. Після підтримки токенізації різноманітних фінансових продуктів та повного їх інтегрування та використання Лоренцо може стати піонером в управлінні активами on-chain, очолюючи нову хвилю криптовалютної фінансової сфери.

Заява:

1. Ця стаття відтворена з [ForesightNews], авторське право належить оригінальному автору [1912212.eth, Foresight News], якщо у вас є зауваження до репосту, будь ласка, зв'яжіться Команда Gate Learn, команда обробить це якнайшвидше відповідно до відповідного процесу.
2. Відмова від відповідальності: Погляди та думки, висловлені в цій статті, належать виключно автору і не становлять жодної інвестиційної поради.
3. Стаття перекладена на інші мови командою Gate Learn, on-chain, якщо не зазначеноGateЗ жодних обставин перекладені статті не можуть бути скопійовані, поширені або плагіатовані.