Comprender la infraestructura DeFi: ¿DeFi se apoderará del mundo?

[TL; DR]

• Las finanzas descentralizadas son una tecnología basada en blockchain que permite transacciones entre pares.

• DeFi utiliza contratos inteligentes al ejecutar transacciones, mientras que las finanzas tradicionales tienen intermediarios.

• Las aplicaciones DeFi son transparentes, interoperables y programables

• Ejemplos de componentes de DeFi son tokens envueltos, monedas estables, agricultura de rendimiento, seguros, apuestas, intercambios descentralizados y préstamos.

Introducción

Hay dos grandes sistemas financieros en este momento, las finanzas descentralizadas (DeFi) y las finanzas tradicionales (TradFi). Actualmente, los dos sistemas coexisten, pero interactúan de varias maneras. El sistema financiero tradicional comprende autoridades centralizadas como bancos y compañías de seguros. En sus operaciones estas instituciones utilizan intermediarios, sin embargo, el sector descentralizado no utiliza terceros para facilitar las transacciones. Este artículo se centrará en la infraestructura financiera descentralizada (DeFi).

¿Qué son las finanzas descentralizadas (DeFi?)

Las finanzas descentralizadas, conocidas popularmente como DeFi, son una tecnología en la que los usuarios interactúan entre sí mediante contratos inteligentes. No utilizan intermediarios como bancos, compañías de seguros o casas de bolsa para autorizar transacciones.

Básicamente, DeFi es una tecnología basada en millones de computadoras repartidas por todo el mundo en lugar de un solo servidor. Todas las transacciones se realizan utilizando la cadena de bloques e Internet que conectan a los buscadores de servicios y a los proveedores de servicios.

La cadena de bloques, que es descentralizada, inmutable, sin permisos y transparente, permite que muchas computadoras (nodos) almacenen todos los registros de transacciones.

Descripción general de DeFi

Uno de los aspectos importantes de la infraestructura DeFi son las aplicaciones descentralizadas que permiten a los usuarios conectarse entre sí. Cuando está utilizando las aplicaciones, está interactuando directamente con un contrato inteligente.

Existen diversas aplicaciones descentralizadas que incluyen plataformas de préstamos, activos sintéticos, monedas estables e intercambios descentralizados. Estas aplicaciones tienen muchas cosas en común. Por ejemplo, son interoperables, transparentes, de código abierto, programables y sin permisos. Vamos a explicar algunos de estos.

Transparencia: Las transacciones se registran en la cadena de bloques y cualquier persona con servicio de Internet puede verlas.

Interoperable: Las aplicaciones descentralizadas que existen en un protocolo interactúan entre sí.

Programable: Los desarrolladores pueden programar las aplicaciones para que interactúen con otras dApps en el ecosistema.

Código abierto y sin permiso: no hay restricciones sobre quién puede usar las aplicaciones, siempre que las personas tengan las billeteras y la conexión a Internet requeridas. Los usuarios pueden enviar o recibir activos digitales como monedas estables.

La importancia de las DeFi

La verdad es que DeFi es un cambio de juego en el sector financiero. Tiene muchos casos de uso. Por ejemplo, permite a las personas enviar y recibir dinero sin restricciones geográficas. Los usuarios pueden pedir prestados fondos siempre que cumplan con las reglas de los contratos inteligentes, como una cierta cantidad de garantía si quieren pedir prestados fondos.

Las personas también pueden prestar sus activos digitales como monedas estables, Bitcoinvy Ether (ETH) a otras personas y ganar intereses. Además, las criptomonedas brindan a los inversores la oportunidad de invertir de diferentes maneras, como guardar sus tokens y monedas.

Como se observa, DeFi ofrece utilidad en varios sectores de la economía, como el servicio de seguros, la gestión de activos, la agricultura de rendimiento, los préstamos y préstamos y el sector del juego. En esencia, DeFi resuelve serios problemas que existen en el sector financiero tradicional.

¿Qué problemas resuelve DeFi?

Básicamente, DeFi utiliza redes peer-to-peer cuando realiza transacciones comerciales. Lo que esto significa es que las instituciones DeFi no utilizan intermediarios que cuestan mucho dinero y generan muchos retrasos. Como resultado, DeFi erradica problemas clave que son inherentes al sistema financiero tradicional, como la ineficiencia y el acceso limitado a recursos financieros para ciertos sectores de la sociedad.

El sistema financiero tradicional es groseramente ineficiente ya que tiene intermediarios. Los intermediarios exigen tarifas elevadas y utilizan procedimientos burocráticos. Por ejemplo, cuando un inversor quiere negociar un activo, el procedimiento lleva mucho tiempo. Con DeFi, la ejecución y liquidación de la transacción es casi instantánea y simultánea.

Muchas personas no pueden acceder a algunos recursos financieros en TradeFi. Esto se debe a que existen varias restricciones. Por ejemplo, los usuarios deben tener bancos, garantías y cumplir con ciertos requisitos legales, como tener documentos nacionales de identidad. Dado que más de 1780 millones de personas en todo el mundo no tienen acceso a los servicios bancarios, no pueden acceder a los recursos financieros. Sin embargo, DeFi no requiere que las personas tengan bancos ni cumplan con la mayoría de estos requisitos restrictivos.

Hay una falta de interoperabilidad dentro del sector financiero tradicional. Esto se debe a que existen muchas barreras que impiden que diferentes instituciones dentro del sistema financiero heredado interactúen entre sí. Por ejemplo, alguien que quiera abrir una cuenta comercial en línea puede necesitar transferir fondos desde su banco. Esto lleva mucho tiempo y requiere fondos. Sin embargo, las aplicaciones DeFi pueden interactuar fácilmente entre sí.

Aplicaciones y componentes DeFi

DeFi tiene diferentes aplicaciones, herramientas y componentes. Hagamos un breve resumen de estos componentes que incluyen monedas estables, intercambios descentralizados y monedas envueltas.

Préstamos y borrowing DeFi: Las personas tienen la opción de prestar su dinero a las personas que quieren pedirlo prestado. Los prestatarios tienen que pagar intereses por usar los fondos, que generalmente se encuentran en forma de monedas estables.

Intercambios descentralizados (Dexs): los intercambios descentralizados permiten a las personas intercambiar sus criptomonedas sin necesidad de KYC. Además, Dexs no tiene permiso y permite a los usuarios intercambiar sus activos de forma anónima.

Stablecoins: estas son criptomonedas cuyos valores son constantes porque están vinculados a otros activos como el oro y Bitcoin. Por ejemplo, la mayoría de las monedas estables están vinculadas al dólar estadounidense. Sin embargo, en algunos casos el precio de algunas monedas estables se mantiene constante como resultado de algoritmos que controlan su oferta y demanda.

Agricultura de rendimiento: esto involucra a inversores que apuestan sus criptomonedas para ganar intereses. Como tal, obtienen ingresos pasivos sin poner mucho esfuerzo y con muy bajo riesgo.

Monedas envueltas: estas son criptomonedas que representan otras monedas y existen en diferentes cadenas de bloques. Esto es importante porque aumenta la interoperabilidad, la adopción de criptomonedas y conduce a transacciones rápidas en algunas situaciones. Por ejemplo, Bitcoin(wBTC) envuelto es un token que representa a Bitcoin pero existe en la cadena de bloques ethereum. Mantiene el mismo valor que Bitcoin.

Mercados de predicción: Los mercados de predicción son plataformas donde las personas hacen predicciones sobre los posibles resultados de ciertos eventos o actividades. Las apuestas cubren campos como el deporte, el comercio de divisas y las criptomonedas o la política. Por ejemplo, los aficionados al deporte apuestan por el posible resultado de los partidos de fútbol.

Gestión de activos: los usuarios ahora tienen formas de controlar sus activos de manera transparente a través de DeFi. Pueden transferir o vender fácilmente sus activos digitales sin utilizar terceros. Además, pueden comprar los activos que necesitan sin ataduras.

Monederos electrónicos: Los monederos digitales, también llamados monederos electrónicos, ayudan a las personas a interactuar con diferentes aplicaciones. Estas billeteras funcionan independientemente de los intercambios de cifrado y otras dApps. Básicamente, Las billeteras le permiten controlar sus activos digitales ya que usted posee las claves privadas.

aplicaciones, componentes y herramientas es largo. Además de los que discutimos anteriormente, también tenemos seguros, aplicaciones de la industria del juego, banca DeFi y muchos más.

DeFi vs. Infraestructura FinTech tradicional
Como dijimos anteriormente, existen claras diferencias entre las finanzas tradicionales y DeFi. Con las finanzas tradicionales, los usuarios realizan largos procesos para registrarse y obtener aprobación para usar sus servicios. Lamentablemente, también existen sesgos y discriminaciones en cuanto a los beneficiarios.

Sin embargo, con DeFi el proceso de incorporación es muy simple. El usuario solo necesita una billetera digital para interactuar con las aplicaciones DeFi. Las plataformas no realizan verificaciones ni verificaciones de antecedentes. Racecapital usa una tabla simple para comparar TradeFi y DeFi.

Hay varias diferencias entre las finanzas tradicionales y las finanzas descentralizadas. Sin embargo, DeFi tiene ventaja sobre las finanzas tradicionales. Por ejemplo, en el sector financiero tradicional, las instituciones mantienen los activos, mientras que en DeFi, los usuarios tienen la custodia de sus activos.

El sector financiero tradicional usa moneda fiduciaria, mientras que DeFi tiene activos digitales como monedas estables. Hay intermediarios en TradeFi pero contratos inteligentes en DeFi. El sector financiero tradicional utiliza cámaras de compensación, mientras que DeFi utiliza contratos inteligentes para realizar las transacciones. Aunque existe garantía en ambos lados, DeFi utiliza la garantía excesiva para asegurar los activos prestados.

aplicaciones DeFi

Las cadenas de bloques pueden tener diferentes aplicaciones descentralizadas según los productos y servicios que ofrecen. Además, algunas cadenas de bloques tienen diferentes capas, como la capa base y la capa 2. La capa base puede albergar varias aplicaciones, como dApps de préstamos y gestión de activos. El siguiente diagrama muestra las diferentes aplicaciones que existen en la blockchain de Solana y la de Ethereum.

Algunas cadenas de bloques como Ethereum tienen cadenas de bloques de capa 2. Las cadenas de bloques de capa 2 ofrecen soluciones de escalado a las cadenas de capa 1 y, en su mayoría, realizan las transacciones fuera de línea. Optimism y Arbitrum son ejemplos de cadenas de bloques de capa 2 que existen en la cadena de bloques de Ethereum.

El futuro de las aplicaciones financieras descentralizadas

Aunque DeFi parece tener mejores características y componentes, aún necesita mejoras. Principalmente, los desarrolladores pueden mejorar las aplicaciones futuras para hacerlas más fáciles de usar y aumentar su utilidad.

Aplicaciones de consumo: el futuro de DeFi debería abarcar aplicaciones de consumo que mejoren la experiencia del usuario, ya que los usuarios no interactúan directamente con el protocolo subyacente. Esto puede simplificar los front-ends del espacio DeFi y mejorar la experiencia del usuario.

Gestión de relaciones con los clientes (CRM): actualmente, DeFi no utiliza la gestión de relaciones con los clientes, ya que no recopila información personal de los usuarios. Esto es bueno porque mejora la privacidad. Sin embargo, si DeFi usa CRM, los clientes obtendrán los productos y servicios que mejor satisfagan sus necesidades y preferencias.

No hay notificaciones en el sector DeFi. En el futuro, las notificaciones mejorarán la comunicación con los usuarios.

Retrocesos de transacciones: Actualmente, si un usuario comete un error al procesar una transacción, no puede revertirla. Las reversiones de transacciones ayudarán a los usuarios a revertir las transacciones que realizaron por error.

Identidad: En DeFi los usuarios realizan sus transacciones de forma anónima. Esto ha dado lugar a que algunos malos actores utilicen plataformas DeFi para realizar actividades comerciales ilegales, como el tráfico de drogas. Debido a este seudónimo, es muy difícil para los agentes del orden rastrear y detener a los delincuentes. Por lo tanto, en el futuro debería haber una forma de identificar a los malos actores, como los piratas informáticos.

Conclusión

Las transacciones de finanzas descentralizadas (DeFi) ocurren en la cadena de bloques y requieren conexión a Internet. DeFi es diferente de las finanzas tradicionales en que no involucra intermediarios. Por otro lado, TradeFi involucra a terceros al ejecutar algunas transacciones. Además, DeFi utiliza contratos inteligentes que permiten transacciones entre pares.

Preguntas más frecuentes

¿Cuáles son los componentes de las finanzas descentralizadas?

Los préstamos y préstamos de DeFi, los intercambios descentralizados, las monedas estables, la agricultura de rendimiento, las monedas envueltas y las billeteras electrónicas son componentes de DeFi.

¿Qué es la infraestructura DeFi?

La infraestructura DeFi es la red blockchain que admite contratos inteligentes.

¿Cuáles son las características de las billeteras DeFi?

Las billeteras DeFi no tienen custodia, están basadas en claves, son accesibles y son compatibles con contratos inteligentes.

¿Qué son las herramientas DeFi?

Las herramientas DeFi son el software necesario para acceder a los servicios DeFi.

H3 ¿Cuál es la columna vertebral de DeFi?

La columna vertebral de DeFi es el contrato inteligente.


Autor: Mashell C. , investigador de Gate.io

*Este artículo representa solo los puntos de vista del investigador y no constituye ninguna sugerencia de inversión.

*Gate.io se reserva todos los derechos sobre este artículo. Se permitirá volver a publicar el artículo siempre que se haga referencia a Gate.io. En todos los casos, se emprenderán acciones legales por infracción de derechos de autor.