Інвестиційна бульбашка – це ситуація, коли ціна певних активів значно перевищує їх фактичну вартість, зазвичай викликана ринковими спекуляціями та надмірним оптимізмом. У цьому випадку ціни на активи будуть швидко зростати, залучаючи до участі більше інвесторів, формуючи спекулятивний бум, який зрештою призведе до обвалу цін на активи та краху ринку.
Ця бульбашка може призвести до величезних прибутків, але також може призвести до великих збитків. Здатність розпізнавати бульбашки може мати величезний вплив на ваші інвестиційні рішення та портфель.
Які характеристики піни?
Швидке зростання цін;
Бульбашка характеризується дуже великим зростанням цін на активи за відносно короткий проміжок часу. Зростання цін на активи не відповідає економічним законам фундаментальних факторів. Це зростання цін зазвичай спричинене спекулятивними покупками людей. Дедалі більше люди матимуть сильний імпульс купувати, і зрештою ціна активу буде набагато вищою за його фактичну вартість.
загальний оптимізм і фанатизм;
Під час бульбашки учасники ринку зазвичай вважають, що тенденція до зростання цін продовжиться. Інвестори демонстрували надмірний оптимізм і вибірково ігнорували ризики, пов'язані з інвестиціями, на ринок вийшла велика кількість інвесторів, що посилило зростання цін на активи.
LUNA; є одним із найбільш репрезентативних випадків. На момент запуску вважалося, що він має «ідеальний» робочий механізм. Водночас його ;Засновник: До Квон має величезний вплив, інвестиції; Luna; %; фіксована річна ставка повернення, пов’язані токени також принесуть інші переваги «певності».
Це змусило людей повірити, що всі ці фактори в сукупності сприяли стрімкому зростанню цін, але це також виявилося величезною інвестиційною бульбашкою.
Як розпізнати інвестиційні бульбашки?
Раптове збільшення обсягу торгів і ліквідності
Бульбашки також супроводжуються збільшенням обсягу торгів і вищою ліквідністю, оскільки інвестори намагаються купити активи, сподіваючись отримати прибуток від подальшого зростання цін.
Цей сплеск торгової активності часто супроводжується зменшенням глибини ринку. Коли обсяг торгів різко зростає за короткий проміжок часу, ми повинні враховувати ризик фінансових бульбашок.
Надмірна заборгованість і борг
Бульбашки зазвичай підживлюються постійно зростаючим кредитуванням і все більшим кредитним плечем.
Коли ціни зростають, велика кількість інвесторів може використовувати позики, брати великі суми боргу для інвестування, щоб збільшити прибутки, але також збільшити ризик великих втрат, коли бульбашка лопне.
Коли бульбашка лопне, інвестори можуть зіткнутися з величезними втратами, оскільки вони використали занадто багато запозичень або взяли занадто багато боргів, щоб інвестувати, що ще більше погіршило їхні втрати. Таким чином, надмірне кредитне плече та борг є важливим фактором утворення бульбашок.
Під час біткойн-бульбашки 2017 року відбулося величезне збільшення кількості людей, які використовують кредитне плече та беруть борги.
Багато інвесторів використовують фондові позики, кредитні картки, традиційні позики тощо, щоб розширити свої інвестиції.
Ці явища вказують на те, що на ринку є бульбашка, яка може ось-ось лопнути, що часто є чіткою ознакою визначення бульбашки, яка ось-ось лопне.
Висвітлення в ЗМІ
Фінансові бульбашки привертають багато уваги в ЗМІ, ще більше привертаючи увагу громадськості та участь у ринку.
Це явище сприяє утворенню бульбашок, створюючи петлю позитивного зворотного зв’язку галасу та спекуляцій.
Увага ЗМІ та участь громадськості є важливим чинником утворення бульбашок.
На «бичачому» ринку «2017» Джон Макафі зробив дві заяви:
«Ціна біткойна досягне; 50; мільйонів доларів США в; 2020;»;
«За новою технологією блокчейн аналіз даних показує, що бульбашки наразі немає».
Ці зауваження привабили багато людей у той час, але врешті-решт це виявилося пасткою інвестиційної бульбашки.
попереджувальний сигнал
Серед учасників ринку та аналітиків може бути меншість, яка висловлює занепокоєння чи сумніви щодо стійкості зростання цін і фундаментальних показників.
На висоті міхура ці попереджувальні знаки зазвичай ігноруються та відкидаються більшістю.
Попереджувальні знаки є одним із важливих факторів визначення бульбашок.
Три етапи фінансових бульбашок
Формування піни зазвичай поділяється на п'ять етапів:
Тригерний період
Бум
Період розширення
Прибутковий період
Панічний період
Ці фази відповідають характеристикам бульбашок, що додатково допомагає нам виявити потенційні бульбашки.
тригерний період
Інвестори захоплюються новою технологією або наративом, особливо якщо поточні настрої ринку сприятливі.
У минулому на ринку криптовалют такі технології, як штучний інтелект і метавсесвіт, викликали цей бум, і ці технології дали людям «причини» інвестувати, тим самим сприяючи процвітанню ринку.
Період буму
На першому етапі ціна повільно зростає, а потім досягає точки, де починає прискорюватися.
Цей прискорений висхідний тренд привернув до ринку все більше нових покупців і роздрібних інвесторів, і період буму є ключовим періодом для залучення нових покупців і роздрібних інвесторів.
Період розширення
Кількість людей, втягнутих у зростаючі активи, зросла неймовірною швидкістю.
Це спричинило зростання цін до надзвичайно високих рівнів, тоді як висвітлення в засобах масової інформації створило нові аналізи та оцінки, щоб «виправдати» сплеск, що сприяло пожвавленню ринку.
прибутковий період
Це етап, коли розумні гроші продають свої позиції та починають шукати «сигнали про вибух бульбашки».
панічний період
Паніка, звичайно, є останньою стадією в очікуванні «перезавантаження» ринку, а потім вибуху знову, коли інвестори бачать, що ринок падає в ціні, і не впевнені, коли він відскочить, панікують і нервують і починають входити в смертельну спіраль , коли довіра слабшає, бульбашка лопається, а ціни на активи падають швидко й різко, що часто називають «ринковою корекцією». Регулювання ринку, як правило, є механізмом самокоригування після того, як бульбашка лопне, що може усунути завищену вартість і необґрунтовані ціни на ринку та відновити нормальну роботу ринку. Тому лопання бульбашки та адаптація ринку є неминучими процесами в ринковій економіці.
Перш ніж прийняти рішення інвестувати, нам потрібно поставити собі кілька запитань?
Чи справді варто інвестувати в цей актив?
Чи є у нього реальний продукт?
На якому етапі розвитку він знаходиться? (кінцевий продукт або тестовий продукт)
Наскільки хороші чи погані настрої ринку щодо активу, тобто що ринок думає та очікує про актив?
Пам’ятайте, що бульбашки зберігаються довше, ніж зазвичай очікується, і час часто дуже складно. Як інвестор, ви повинні вміти визначати потенційні ризики та можливості, такі як ринковий ажіотаж, внутрішня вартість активів і фази прайс-екшн. Ці фактори можуть суттєво вплинути на продуктивність активу. Нарешті, інвестори повинні зберігати спокій і не піддаватися настроям ринку, щоб уникнути втрат, коли ринкова бульбашка лопне.
Переглянути оригінал
Контент має виключно довідковий характер і не є запрошенням до участі або пропозицією. Інвестиційні, податкові чи юридичні консультації не надаються. Перегляньте Відмову від відповідальності , щоб дізнатися більше про ризики.
Виявлення інвестиційних бульбашок: як не попастися?
Інвестиційна бульбашка – це ситуація, коли ціна певних активів значно перевищує їх фактичну вартість, зазвичай викликана ринковими спекуляціями та надмірним оптимізмом. У цьому випадку ціни на активи будуть швидко зростати, залучаючи до участі більше інвесторів, формуючи спекулятивний бум, який зрештою призведе до обвалу цін на активи та краху ринку.
Ця бульбашка може призвести до величезних прибутків, але також може призвести до великих збитків. Здатність розпізнавати бульбашки може мати величезний вплив на ваші інвестиційні рішення та портфель.
Які характеристики піни?
Бульбашка характеризується дуже великим зростанням цін на активи за відносно короткий проміжок часу. Зростання цін на активи не відповідає економічним законам фундаментальних факторів. Це зростання цін зазвичай спричинене спекулятивними покупками людей. Дедалі більше люди матимуть сильний імпульс купувати, і зрештою ціна активу буде набагато вищою за його фактичну вартість.
Під час бульбашки учасники ринку зазвичай вважають, що тенденція до зростання цін продовжиться. Інвестори демонстрували надмірний оптимізм і вибірково ігнорували ризики, пов'язані з інвестиціями, на ринок вийшла велика кількість інвесторів, що посилило зростання цін на активи.
LUNA; є одним із найбільш репрезентативних випадків. На момент запуску вважалося, що він має «ідеальний» робочий механізм. Водночас його ;Засновник: До Квон має величезний вплив, інвестиції; Luna; %; фіксована річна ставка повернення, пов’язані токени також принесуть інші переваги «певності».
Це змусило людей повірити, що всі ці фактори в сукупності сприяли стрімкому зростанню цін, але це також виявилося величезною інвестиційною бульбашкою.
Як розпізнати інвестиційні бульбашки?
Бульбашки також супроводжуються збільшенням обсягу торгів і вищою ліквідністю, оскільки інвестори намагаються купити активи, сподіваючись отримати прибуток від подальшого зростання цін.
Цей сплеск торгової активності часто супроводжується зменшенням глибини ринку. Коли обсяг торгів різко зростає за короткий проміжок часу, ми повинні враховувати ризик фінансових бульбашок.
Бульбашки зазвичай підживлюються постійно зростаючим кредитуванням і все більшим кредитним плечем.
Коли ціни зростають, велика кількість інвесторів може використовувати позики, брати великі суми боргу для інвестування, щоб збільшити прибутки, але також збільшити ризик великих втрат, коли бульбашка лопне.
Коли бульбашка лопне, інвестори можуть зіткнутися з величезними втратами, оскільки вони використали занадто багато запозичень або взяли занадто багато боргів, щоб інвестувати, що ще більше погіршило їхні втрати. Таким чином, надмірне кредитне плече та борг є важливим фактором утворення бульбашок.
Під час біткойн-бульбашки 2017 року відбулося величезне збільшення кількості людей, які використовують кредитне плече та беруть борги.
Багато інвесторів використовують фондові позики, кредитні картки, традиційні позики тощо, щоб розширити свої інвестиції.
Ці явища вказують на те, що на ринку є бульбашка, яка може ось-ось лопнути, що часто є чіткою ознакою визначення бульбашки, яка ось-ось лопне.
Фінансові бульбашки привертають багато уваги в ЗМІ, ще більше привертаючи увагу громадськості та участь у ринку.
Це явище сприяє утворенню бульбашок, створюючи петлю позитивного зворотного зв’язку галасу та спекуляцій.
Увага ЗМІ та участь громадськості є важливим чинником утворення бульбашок.
На «бичачому» ринку «2017» Джон Макафі зробив дві заяви:
Ці зауваження привабили багато людей у той час, але врешті-решт це виявилося пасткою інвестиційної бульбашки.
Серед учасників ринку та аналітиків може бути меншість, яка висловлює занепокоєння чи сумніви щодо стійкості зростання цін і фундаментальних показників.
На висоті міхура ці попереджувальні знаки зазвичай ігноруються та відкидаються більшістю.
Попереджувальні знаки є одним із важливих факторів визначення бульбашок.
Три етапи фінансових бульбашок
Формування піни зазвичай поділяється на п'ять етапів:
Ці фази відповідають характеристикам бульбашок, що додатково допомагає нам виявити потенційні бульбашки.
Інвестори захоплюються новою технологією або наративом, особливо якщо поточні настрої ринку сприятливі.
У минулому на ринку криптовалют такі технології, як штучний інтелект і метавсесвіт, викликали цей бум, і ці технології дали людям «причини» інвестувати, тим самим сприяючи процвітанню ринку.
На першому етапі ціна повільно зростає, а потім досягає точки, де починає прискорюватися.
Цей прискорений висхідний тренд привернув до ринку все більше нових покупців і роздрібних інвесторів, і період буму є ключовим періодом для залучення нових покупців і роздрібних інвесторів.
Кількість людей, втягнутих у зростаючі активи, зросла неймовірною швидкістю.
Це спричинило зростання цін до надзвичайно високих рівнів, тоді як висвітлення в засобах масової інформації створило нові аналізи та оцінки, щоб «виправдати» сплеск, що сприяло пожвавленню ринку.
Це етап, коли розумні гроші продають свої позиції та починають шукати «сигнали про вибух бульбашки».
Паніка, звичайно, є останньою стадією в очікуванні «перезавантаження» ринку, а потім вибуху знову, коли інвестори бачать, що ринок падає в ціні, і не впевнені, коли він відскочить, панікують і нервують і починають входити в смертельну спіраль , коли довіра слабшає, бульбашка лопається, а ціни на активи падають швидко й різко, що часто називають «ринковою корекцією». Регулювання ринку, як правило, є механізмом самокоригування після того, як бульбашка лопне, що може усунути завищену вартість і необґрунтовані ціни на ринку та відновити нормальну роботу ринку. Тому лопання бульбашки та адаптація ринку є неминучими процесами в ринковій економіці.
Перш ніж прийняти рішення інвестувати, нам потрібно поставити собі кілька запитань?
Пам’ятайте, що бульбашки зберігаються довше, ніж зазвичай очікується, і час часто дуже складно. Як інвестор, ви повинні вміти визначати потенційні ризики та можливості, такі як ринковий ажіотаж, внутрішня вартість активів і фази прайс-екшн. Ці фактори можуть суттєво вплинути на продуктивність активу. Нарешті, інвестори повинні зберігати спокій і не піддаватися настроям ринку, щоб уникнути втрат, коли ринкова бульбашка лопне.