dYdX تحافظ على مكانتها الرائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، المنصة الجديدة داخل السلسلة تُظهر إمكانيات.
تزداد حدة المنافسة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، بينما تواصل dYdX الحفاظ على مكانتها الرائدة في الصناعة، حيث تبقى أحجام التداول في الصدارة مؤخرًا. وفقًا لإحصائيات منصة البيانات، حتى 24 يناير 2024، حتى عند النظر فقط في بيانات شبكة Starkware من الطبقة الثانية (dYdX v3)، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. ومن الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح مشابهًا لـ v3، ومع وجود حوافز مصاحبة، قد يكون لديها إمكانيات نمو أكثر ملحوظة.
dYdX v4، المعروف باسم dYdX Chain، تم إصداره رسميًا في 26 أكتوبر 2023. هذا الإصدار يحقق اللامركزية الشاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، بينما يبدأ في توزيع رسوم التداول على المراهنين على رمز DYDX.
سلسلة dYdX اللامركزية الشاملة
dYdX هي منصة رائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أسسها أنطونيو جوليانو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل أنطونيو في منصة معروفة لتداول العملات المشفرة وحاول تطوير محرك بحث لامركزي.
كان المنتج الأول لـ dYdX هو بروتوكول تداول بالهامش (v1 و v2) ، الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية للعملات المشفرة من خلال اقتراض الأموال. ومع ذلك ، كان هذا المنتج غير فعال ويتأثر بارتفاع رسوم الغاز على Ethereum.
منذ الإصدار v3، أنشأت dYdX نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. من خلال استخدام Starkware لبناء حل الطبقة الثانية على Ethereum وإصدار رمز DYDX، شهدت dYdX زيادة هائلة في حجم التداول، حيث تجاوز الحجم الإجمالي للتداول 1 تريليون دولار أمريكي في 14 يوليو 2023.
الآن ، السلسلة التي تروج لها الحكومة بشكل رسمي هي dYdX Chain ، وهي سلسلة بلوكشين مستقلة تستخدم Cosmos SDK وبروتوكول إجماع Tendermint PoS ، وتم إطلاقها في 26 أكتوبر 2023 ، وتدعم 2000 معاملة في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 يمكنه أيضًا دعم تداول العقود الآجلة الدائمة عالية الأداء، إلا أن v4 هو الذي حقق فعلاً اللامركزية الكاملة. في v3، تدير شركة فعلية دفتر الطلبات للتداول، وتحصّل رسوم المعاملات، والعملات المدعومة تحددها أيضًا فريق التطوير. أما في v4، فإن الواجهة الأمامية لـ dYdX تُدار بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مجموعة من المدققين النشطين المنتشرين حول العالم، كما تحدد الحوكمة داخل السلسلة العملات المدعومة.
يتم توزيع جميع الرسوم على المودعين والمتحققين
تُوزع جميع الرسوم الناتجة عن داخل السلسلة dYdX Chain حاليًا بالكامل على المدققين والمراهنين. تشمل هذه الرسوم جزئين: الجزء الرئيسي هو رسوم التداول المقومة بـ USDC، بالإضافة إلى رسوم الغاز المقومة بـ DYDX أو USDC.
ستتراكم الرسوم تدريجياً بناءً على الكتل، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة في المتوسط كل 1.08 ثانية، ويحتاج المستخدمون إلى استلامها يدوياً. نظرًا لأن المكافآت تأتي أساسًا من USDC، فلن تتأثر بتقلبات السوق حتى وإن لم يتم استلامها في الوقت المناسب.
وفقًا لإحصاءات منصة البيانات، تم توزيع مكافآت بقيمة 2.51 مليون USDC و 126 DYDX خلال الثلاثين يومًا الماضية، حيث سيتقاضى المدققون عمولة تتراوح بين 5% و 100%. يمكن للمستخدمين كسب المكافآت من خلال رهن DYDX للمدققين النشطين عبر محفظة محددة، وهناك حاليًا 60 مدققًا نشطًا.
حتى 24 يناير، كانت عوائد الإيداع في الأيام الثلاثين الماضية تتراوح بين 6.2%-29.06%، ومتوسط عائد الإيداع هو 14.97%. القيمة المودعة من DYDX حاليًا هي 212 مليون دولار، وقد حافظت على استقرارها خلال الشهر الماضي.
بعض محافظ الأجهزة قد تم دمجها أيضًا مع محافظ البرمجيات ذات الصلة، مما يسمح للمستخدمين الذين يخزنون أموالهم في محافظ الأجهزة بإجراء عمليات مثل الستاكينغ. بالإضافة إلى ذلك، قدم مقدمو خدمات الستاكينغ السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الستاكينغ السائل لـ DYDX، مما يوفر للمستخدمين المزيد من الخيارات.
تدابير متعددة لتحفيز زيادة حجم التداول في dYdX Chain
تظهر بيانات الموقع الرسمي لـ dYdX أن بعض بيانات v4 قد تجاوزت v3. خلال الـ 24 ساعة الماضية، كان حجم التداول لـ dYdX v4 هو 688 مليون دولار، بينما v3 كان 546 مليون دولار؛ عدد أوامر التداول لـ v4 كان 635791 أمر، بينما v3 كان 161337 أمر. لكن في العقود غير المفتوحة، لا يزال هناك فارق بين v4 و v3، حيث بلغ v4 38.88 مليون دولار، بينما v3 كان 251 مليون دولار.
لا يمكن إنكار أن ظهور dYdX v4 مرتبط بسلسلة من الحوافز. قبل إطلاق dYdX Chain، كانت dYdX قد أعدت مجموعة من الحوافز التي تهدف إلى تحويل حجم التداول تدريجياً من v3 إلى v4، بينما ستتوقف الحوافز الموجودة مسبقاً في v3 تدريجياً.
لقد قامت DAO dYdX بتفويض مؤسسة متخصصة من خلال الحوكمة لتنفيذ خطة تحفيزية مدتها 6 أشهر، حيث سيتم تخصيص 20 مليون دولار أمريكي من رموز DYDX لمستخدمي dYdX Chain الأوائل، لتحفيز المستخدمين على الانتقال إلى v4.
تم تقسيم خطة الحوافز بالكامل إلى 4 مراحل (موسم التداول) ، والآن نحن في الموسم 2 ، والذي سيستمر حتى يوم ما بين 14 فبراير و 24 فبراير. سيتم كسب النقاط من خلال التداول على dYdX ، وبعد انتهاء كل موسم سيتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. سيتم أيضًا تحسين الإجراءات التحفيزية المحددة في كل موسم بناءً على تعليقات الموسم السابق.
من أجل جذب حجم التداول والسيولة، توفر dYdX Chain أيضًا تخفيضات على رسوم التداول، حيث تكون رسوم التداول الإجمالية أقل بقليل من بعض بورصات المركزية الرئيسية. بالنسبة لـ Maker، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 1 نقطة أساس (0.01%) بعد 120 يومًا؛ بالنسبة لـ Taker، الحد الأقصى للرسوم هو 5 نقاط أساس.
بالنسبة لاستخدام dYdX، لا يزال بإمكان المستخدمين التداول من خلال العديد من المحافظ، ويمكنهم أيضًا إيداع الأموال عبر عدة شبكات. وقد أصدرت بعض جهات إصدار العملات المستقرة USDC الأصلية من خلال شبكة معينة، مما يجعل الإيداع في dYdX أكثر سهولة في المستقبل. في بيئة dYdX Chain، سيكون التداول باستخدام أوامر السوق أكثر سلاسة من ذي قبل.
ملخص
dYdX كقائد في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، عرضت النسخة الجديدة من dYdX Chain منذ إطلاقها تدريجياً تنافسية أقوى من النسخة السابقة، وقد تجاوز حجم تداول v4 مؤخراً v3.
تحققت اللامركزية الشاملة في سلسلة dYdX بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصة أن رسوم التداول التي يهتم بها الجميع قد تم تخصيصها بالكامل لمستثمري DYDX والمتحققين. لا يزال هناك مجموعة من التدابير لتحفيز نمو حجم تداول v4، مثل خصومات صانعي السوق، مكافآت التداول، ومكافآت الأداء، مما قد يعزز المزيد من حجم التداول والمراكز المفتوحة داخل السلسلة على سلسلة dYdX.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
تسجيلات الإعجاب 7
أعجبني
7
7
مشاركة
تعليق
0/400
GateUser-38ccf131
· منذ 1 س
لا أرى أن الأمور تسير بشكل جيد، منذ أن تم نقل السلسلة، انخفضت الأمور بشكل ملحوظ.
أداء سلسلة dYdX الجديدة لامع اللامركزية الشاملة وعوائد التكديس العالية تجذب المتابعة
dYdX تحافظ على مكانتها الرائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، المنصة الجديدة داخل السلسلة تُظهر إمكانيات.
تزداد حدة المنافسة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، بينما تواصل dYdX الحفاظ على مكانتها الرائدة في الصناعة، حيث تبقى أحجام التداول في الصدارة مؤخرًا. وفقًا لإحصائيات منصة البيانات، حتى 24 يناير 2024، حتى عند النظر فقط في بيانات شبكة Starkware من الطبقة الثانية (dYdX v3)، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. ومن الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح مشابهًا لـ v3، ومع وجود حوافز مصاحبة، قد يكون لديها إمكانيات نمو أكثر ملحوظة.
dYdX v4، المعروف باسم dYdX Chain، تم إصداره رسميًا في 26 أكتوبر 2023. هذا الإصدار يحقق اللامركزية الشاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، بينما يبدأ في توزيع رسوم التداول على المراهنين على رمز DYDX.
سلسلة dYdX اللامركزية الشاملة
dYdX هي منصة رائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أسسها أنطونيو جوليانو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل أنطونيو في منصة معروفة لتداول العملات المشفرة وحاول تطوير محرك بحث لامركزي.
كان المنتج الأول لـ dYdX هو بروتوكول تداول بالهامش (v1 و v2) ، الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية للعملات المشفرة من خلال اقتراض الأموال. ومع ذلك ، كان هذا المنتج غير فعال ويتأثر بارتفاع رسوم الغاز على Ethereum.
منذ الإصدار v3، أنشأت dYdX نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. من خلال استخدام Starkware لبناء حل الطبقة الثانية على Ethereum وإصدار رمز DYDX، شهدت dYdX زيادة هائلة في حجم التداول، حيث تجاوز الحجم الإجمالي للتداول 1 تريليون دولار أمريكي في 14 يوليو 2023.
الآن ، السلسلة التي تروج لها الحكومة بشكل رسمي هي dYdX Chain ، وهي سلسلة بلوكشين مستقلة تستخدم Cosmos SDK وبروتوكول إجماع Tendermint PoS ، وتم إطلاقها في 26 أكتوبر 2023 ، وتدعم 2000 معاملة في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 يمكنه أيضًا دعم تداول العقود الآجلة الدائمة عالية الأداء، إلا أن v4 هو الذي حقق فعلاً اللامركزية الكاملة. في v3، تدير شركة فعلية دفتر الطلبات للتداول، وتحصّل رسوم المعاملات، والعملات المدعومة تحددها أيضًا فريق التطوير. أما في v4، فإن الواجهة الأمامية لـ dYdX تُدار بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مجموعة من المدققين النشطين المنتشرين حول العالم، كما تحدد الحوكمة داخل السلسلة العملات المدعومة.
يتم توزيع جميع الرسوم على المودعين والمتحققين
تُوزع جميع الرسوم الناتجة عن داخل السلسلة dYdX Chain حاليًا بالكامل على المدققين والمراهنين. تشمل هذه الرسوم جزئين: الجزء الرئيسي هو رسوم التداول المقومة بـ USDC، بالإضافة إلى رسوم الغاز المقومة بـ DYDX أو USDC.
ستتراكم الرسوم تدريجياً بناءً على الكتل، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة في المتوسط كل 1.08 ثانية، ويحتاج المستخدمون إلى استلامها يدوياً. نظرًا لأن المكافآت تأتي أساسًا من USDC، فلن تتأثر بتقلبات السوق حتى وإن لم يتم استلامها في الوقت المناسب.
وفقًا لإحصاءات منصة البيانات، تم توزيع مكافآت بقيمة 2.51 مليون USDC و 126 DYDX خلال الثلاثين يومًا الماضية، حيث سيتقاضى المدققون عمولة تتراوح بين 5% و 100%. يمكن للمستخدمين كسب المكافآت من خلال رهن DYDX للمدققين النشطين عبر محفظة محددة، وهناك حاليًا 60 مدققًا نشطًا.
حتى 24 يناير، كانت عوائد الإيداع في الأيام الثلاثين الماضية تتراوح بين 6.2%-29.06%، ومتوسط عائد الإيداع هو 14.97%. القيمة المودعة من DYDX حاليًا هي 212 مليون دولار، وقد حافظت على استقرارها خلال الشهر الماضي.
بعض محافظ الأجهزة قد تم دمجها أيضًا مع محافظ البرمجيات ذات الصلة، مما يسمح للمستخدمين الذين يخزنون أموالهم في محافظ الأجهزة بإجراء عمليات مثل الستاكينغ. بالإضافة إلى ذلك، قدم مقدمو خدمات الستاكينغ السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الستاكينغ السائل لـ DYDX، مما يوفر للمستخدمين المزيد من الخيارات.
تدابير متعددة لتحفيز زيادة حجم التداول في dYdX Chain
تظهر بيانات الموقع الرسمي لـ dYdX أن بعض بيانات v4 قد تجاوزت v3. خلال الـ 24 ساعة الماضية، كان حجم التداول لـ dYdX v4 هو 688 مليون دولار، بينما v3 كان 546 مليون دولار؛ عدد أوامر التداول لـ v4 كان 635791 أمر، بينما v3 كان 161337 أمر. لكن في العقود غير المفتوحة، لا يزال هناك فارق بين v4 و v3، حيث بلغ v4 38.88 مليون دولار، بينما v3 كان 251 مليون دولار.
لا يمكن إنكار أن ظهور dYdX v4 مرتبط بسلسلة من الحوافز. قبل إطلاق dYdX Chain، كانت dYdX قد أعدت مجموعة من الحوافز التي تهدف إلى تحويل حجم التداول تدريجياً من v3 إلى v4، بينما ستتوقف الحوافز الموجودة مسبقاً في v3 تدريجياً.
لقد قامت DAO dYdX بتفويض مؤسسة متخصصة من خلال الحوكمة لتنفيذ خطة تحفيزية مدتها 6 أشهر، حيث سيتم تخصيص 20 مليون دولار أمريكي من رموز DYDX لمستخدمي dYdX Chain الأوائل، لتحفيز المستخدمين على الانتقال إلى v4.
تم تقسيم خطة الحوافز بالكامل إلى 4 مراحل (موسم التداول) ، والآن نحن في الموسم 2 ، والذي سيستمر حتى يوم ما بين 14 فبراير و 24 فبراير. سيتم كسب النقاط من خلال التداول على dYdX ، وبعد انتهاء كل موسم سيتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. سيتم أيضًا تحسين الإجراءات التحفيزية المحددة في كل موسم بناءً على تعليقات الموسم السابق.
من أجل جذب حجم التداول والسيولة، توفر dYdX Chain أيضًا تخفيضات على رسوم التداول، حيث تكون رسوم التداول الإجمالية أقل بقليل من بعض بورصات المركزية الرئيسية. بالنسبة لـ Maker، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 1 نقطة أساس (0.01%) بعد 120 يومًا؛ بالنسبة لـ Taker، الحد الأقصى للرسوم هو 5 نقاط أساس.
بالنسبة لاستخدام dYdX، لا يزال بإمكان المستخدمين التداول من خلال العديد من المحافظ، ويمكنهم أيضًا إيداع الأموال عبر عدة شبكات. وقد أصدرت بعض جهات إصدار العملات المستقرة USDC الأصلية من خلال شبكة معينة، مما يجعل الإيداع في dYdX أكثر سهولة في المستقبل. في بيئة dYdX Chain، سيكون التداول باستخدام أوامر السوق أكثر سلاسة من ذي قبل.
ملخص
dYdX كقائد في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، عرضت النسخة الجديدة من dYdX Chain منذ إطلاقها تدريجياً تنافسية أقوى من النسخة السابقة، وقد تجاوز حجم تداول v4 مؤخراً v3.
تحققت اللامركزية الشاملة في سلسلة dYdX بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصة أن رسوم التداول التي يهتم بها الجميع قد تم تخصيصها بالكامل لمستثمري DYDX والمتحققين. لا يزال هناك مجموعة من التدابير لتحفيز نمو حجم تداول v4، مثل خصومات صانعي السوق، مكافآت التداول، ومكافآت الأداء، مما قد يعزز المزيد من حجم التداول والمراكز المفتوحة داخل السلسلة على سلسلة dYdX.